爱华网王宏宇的理财困境
王宏宇是IT公司的研发工程师，最近比较犯难，因为他把余钱都投在股市里，手上就留了6000元平时用，而再过一星期就要交6000块钱房租，原本打算交房租的时候卖掉一部分股票变现的，但是买的几只股票最近跌得太厉害，卖了划不来，但是不卖又没钱交房租，怎么办？难道真的要用信用卡去交吗？
王宏宇面临理财的困境，原因就在于，他没有弄懂理财的一个概念，即流动性健康指标。流动性健康指标是衡量家庭资产变现能力的一项指标，是家庭资产中能迅速变现的，而不受损失或不需支付费用的资产，与每月支出之比。其合理范围为大于3小于6，即保有三到六个月的生活费，是最基本的家庭应急资金。
我们选取国脉理财体检系统中最新的10250条数据，再在其中选出3个一线城市（京沪深三市）的所有参与理财体检的网友，共1697位。网友的平均年龄为31.7岁，他们基本上是属于白领阶层。我们再分以下几个方面来讨论一线城市白领的流动性健康情况。
流动性健康指标平均值
如果小于3，则表明一线城市白领整体出现流动性不足的情况。这时，家庭应急资金不足，很容易出现现金短缺。需要一些防范风险的资产预留，或者通过投资保险在风险发生时可以及时获得大量现金。虽然房屋和有价金融债券等都具有转换成现金的功能，但是转换需要一定的时间。比如说突然生病了，医院要的是现金，不是你的房产。想要卖掉房，即使正常的程序也得三到六个月的时间，到银行抵押则需要支付利息。
如果大于6，则表明过剩的情况。这时，家庭目前的流动性健康指标超出正常区间的范围，家庭财务变现能力过强，表明家庭资产中有过多的资金闲置，不利于资产增值。一般情况下建议无需存有大量的现金储备，最多在家里留存三到六个月的费用就足够了。其余的资金可以合理分配，以获得更多的风险发生时的现金使用权，或通过组合投资，产生更多的投资收益。
如果大于3小于6，则表明一线城市白领整体呈流动性正常的情况。这时家庭财务变现能力适宜，现在家里可用的应急基金，即使在没有收入来源的情况下也可支持几个月的开销。
国脉理财体检系统数据显示，1697位网友中，流动性健康指标平均值为35，远远大于标准范围的上限6，超过上限的接近5倍。
这表明，一线城市白领的整体出现流动性过剩的情况，表明白领的财务状况较好，储蓄较高，但是也说明白领资产增值的需求比较强烈。
流动性健康指标大于6的网友投资情况
（注：从不投资包括不购买国债、基金、股票、投资性房产，只存活期、定期、货币型基金。投资包括投资于国债、基金、股票、投资性房产四种理财产品。）
从上表可以看出，流动性健康指标大于6的网友，有71.6%的网友参与过投资。表明大部分网友已经具备投资理财意识，但是，对于投资风险的恐惧，对于投资占净资产的比例应该是多少，现金资产应该留多少，理财产品知识的欠缺，理财机构缺乏必要的引导教育、理财产品的单一同质等等，使得具备了一定的理财意识的白领理财状况却不够健康。特别是还有28.4%的白领，手中存留的现金资产大大超过最高限度，出现流动性过剩的状况，而且还未开始进行投资，非常不利于资产增值。
而这部分白领自身，也必须进行投资理财知识的学习，需明白一个道理：如果社会上的资产增值的时候你手中的资产没有增值，那握在手中的现金或活期存款就是贬值的。比较一下，2009年全年59家基金公司最低全年业绩最低的也有33.19%，而银行定期存款，存五年期的年利率也只有3.36%。虽然进行基金投资短期可能会有波动的风险，但是如果市场上长期来看是一个上升的趋势，投资基金或者银行理财产品比存定期回报是要好很多的。朋友，看看你手中的现金活期资产，比比你的支出，看看你是否属于这一类人？如果是，要赶紧行动起来！
流动性小于3的网友投资情况
当然，有人流动性过剩，就有人流动性不足。再来看流动性不足的这群人。流动性不足的有两种情况，一种是月光族，一种是投资占比过高的投资者。有33.4%属于月光族；66.5%的人投资比例过大，影响个人生活，生活幸福指数偏低。
月光族应该注意做好职业规划设计，保障稳定增长的收入来源，开源节流，增收节支，结束入不敷出的局面，保障正常的流动性，并争取促进资本原始积累，尽早投资理财，感受资本增值的魅力。
投资过热一族应该保留正常水平的现金，不能全部用于投资。投资固然有增值的可能性，但是也有面临市场下降的风险，短期投资变现的经济成本、心理成本过高，反而不利于操作，也不利于个人经济生活安排，3到6倍于月开支的资金投到理财市场短期内增值也有限，应该留足这部分现金，保持财务相对自由的感觉。
（张为 中华理财网分析员）
插排：家庭应急资金不足，很容易出现现金短缺。需要一些防范风险的资产预留，或者通过投资保险在风险发生时可以及时获得大量现金。
